逆市上涨！

9月11日，在亚太市场主要股指集体跳水的背景下，A股部分信息安全概念股逆市上涨。其中，中新赛克一字涨停；华胜天成盘中直线拉升至涨停，目前封单超过49万手。ST荣科涨超12%，旗天科技、东方通信、ST信源等均有拉升动作。

消息面上，英伟达联合创始人兼首席执行官黄仁勋日前表示，网络安全将成为AI的下一个重大市场。中信证券此前也指出，网络安全正从AI落地的“配套品”转变为“配套基础设施”。

黄仁勋：网络安全将成为AI的下一个大市场

当地时间周四，黄仁勋表示，网络安全将是人工智能的下一个重大市场，随着这项技术的进步，它将颠覆一个以保护计算机系统为目标的行业。

当天，黄仁勋在旧金山举行的高盛集团科技会议上说道：“网络安全很可能会成为AI的下一个重大应用场景。”他解释说，AI对计算机编程的自动化正在影响网络安全领域，因为代码被利用和需要修复的速度都在加快。

“还有什么比制造问题更能创造需求的方式呢？”黄仁勋表示，“谁不希望自己的市场因为自家产品而陷入狂热，顾客甚至排起长队？当然，既有负责任的做法，也有没那么可取的做法。”

黄仁勋向投资者发表讲话之前，英伟达上月发布了长期预测，强化了华尔街关于AI数据中心支出将持续的看法。计算行业一直面临有关AI基础设施资本支出能产生何种经济收益的疑问。

上周，英伟达宣布计划以约130亿美元收购初创公司Hugging Face，从而扩大这家芯片制造商在AI业务更多领域的布局。该公司频繁的交易引发了人们对新技术领域可能出现市场扭曲的担忧。

黄仁勋回应了有关部分交易可能具有循环性质的担忧，并强调公司有能力识别根本性的客户需求。“这不是循环，因为我们投入一点钱，收回很多钱。”他说，“人们开始意识到，我投资的地方通常都不是坏的投资标的，因为我是一个掌握充分信息的投资者。我没有承担风险。”

黄仁勋表示，在动用公司资金投资之前，他需要看到十拿九稳的机会。他表示，英伟达必须看到客户已经在排队，才会把潜在的投资目标纳入该范畴。

机构：网络安全正转变为AI“配套基础设施”

近日，OpenAI发布GPT-6 Astra，其为首个达到内部“关键能力”网络安全门槛的模型；Anthropic同期发布Claude Fable 5.1，并通过通用版本与面向经认证网络安全研究者的Mythos 5.1差异化开放，对高风险能力实施分层管理，同时限制模型原始思维链输出及篡改。

万联证券认为，两家头部厂商的产品变化表明，网络安全能力正成为前沿模型的重要应用方向，而模型安全评测、权限控制和风险治理也正被纳入产品设计与商业化流程。短期看，模型安全能力提升有望优先带动代码安全、软件供应链安全、攻击面管理及漏洞验证等产品需求；而分级开放模式则有利于模型网关、智能体权限管理、沙箱隔离、行为审计及数据防泄露等基础安全能力加快部署。建议重点关注网络安全厂商，以及受益于高风险智能体受控部署的模型安全与安全基础设施提供商。

中信证券此前指出，AI能力越强→攻击成本越低→安全付费刚需，网络安全正在从AI落地的“配套品”转变为“配套基础设施”。2026年以来，北美AI安全产业呈现企业侧（Anthropic Glasswing计划）→市场侧（CrowdStrike/Palo Alto/Fortinet等商业化兑现）→政府侧（白宫“金鹰”计划）三层推进，AI安全需求拐点正在到来。而国内网安公司已在AI+SASE、AISOC、安全GPT等方向多维度布局，有望受益于AI安全需求加速渗透。

近日，中信证券前瞻研究首席分析师陈俊云发布研报称，CY2026Q2（2026年第二季度）财报表明，当前美股软件板块需求持续向好：应用软件业绩与订单保持韧性，从而有效缓解“AI吞噬软件”的担忧；基础软件与信息安全板块指引亮眼，表明行业需求持续保持高景气。

展望未来，中信证券认为，企业Agent落地需要解决专有数据接入、业务语义、系统集成、身份权限及运行时治理等问题，传统SaaS以标准产品和配置化实施为主的交付模式较难充分适配。FDE以客户业务需求为起点，通过工程师嵌入客户团队完成场景识别、数据接入、应用构建和生产部署，并将共性经验沉淀为标准组件和行业方案。随着FDE布局逐步落地，基础软件与信息安全有望率先受益于数据调用、网络流量及安全需求增长，应用软件AI收入及整体营收增速则有望于CY2026Q4（2026年第四季度）至CY2027Q1（2027年第一季度）逐步改善，估值定价逻辑亦有望在现有悲观预期基础上显著改善。

值得关注的是，国内软件产业今日再度迎来政策支持。工信部印发《“人工智能+软件”专项行动实施方案》。其中提到，提升基础软件智能化水平。面向操作系统、数据库等基础软件，支持有条件的企业围绕智能体调度、性能调优、运维管理和安全防护等环节实施智能化升级。支持基础软件企业与芯片、服务器等硬件厂商开展底层适配与软硬协同优化联合攻关，建设15家以上适配中心，全面提升产业验证能力。

支持智能体软件开发平台建设，完善研发、测试、部署运维等工具链。提升与存量软件系统的集成适配水平，推进智能体软件规模化应用。

推动智能编程赋能软件安全。支持企业运用大模型和智能编程工具，对存量软件实施漏洞挖掘、缺陷自动识别和风险分级评估，提升高危安全隐患的发现和修复能力。推动软件企业将智能安全检测嵌入软件开发全流程，实现安全隐患实时发现、及时处置。强化渗透测试、攻防模拟等智能化安全测试手段，提升软件安全验证能力。

责编：罗晓霞

排版：王璐璐

校对：盘达

违法和不良信息举报电话：0755-83514034

邮箱：bwb@stcn.com