8月29日，建设银行发布2025年半年度报告。今年上半年，该行营业收入达3942.73亿元，同比增长2.15%；归属于该行股东的净利润1620.76亿元，同比下降1.37%。建设银行表示，拟向全体普通股股东派发现金股息人民币486.05亿元，每10股现金股息人民币1.858元(含税)，分红比例30.0%。

半年报还披露了建设银行在“五篇大文章”方面的成绩。据介绍，上半年，建设银行在“五篇大文章”等重点领域信贷投放增长6.13%，其中，科技贷款余额较上年末增16.81%，绿色贷款余额较上年末增14.88%，普惠型小微企业贷款余额较上年末增9.80%。此外，建设银行个人养老金可售产品超250只，大模型落地行内场景达274个。

手续费及佣金净收入增4% 投资收益同比大增191亿元

半年报显示，上半年，建设银行营业收入3942.73亿元，较上年同期增长2.15%；归属于该行股东的净利润1620.76亿元，同比下降了1.37%。

具体到营收构成，建设银行介绍称，受LPR重定价、存量住房贷款利率调整等因素影响，利息净收入2867.09亿元，较上年同期下降3.16%，在营业收入中占比为72.72%；持续提升综合金融服务能力，手续费及佣金净收入652.18亿元，较上年同期增长4.02%；优化投资交易策略，其他非利息收入423.46亿元，较上年同期增长55.63%。

对于利息净收入的下滑，建设银行解释称，上半年，集团结合市场利率变化，采取调整资产负债结构和加强定价管理等多方 面举措，努力使净息差保持在合理水平。受LPR利率下调和市场利率低位运行等多重因素影响，资产端收益率低于上年同期；受非对称降息和存款利率下调滞后于贷款以及结构变化等影响，负债端付息率降幅小于资产端收益率降幅。净利息收益率为1.40%。

在手续费及佣金净收入中，托管及其他受托业务佣金同比增0.33%；代理业务手续费同比增4.57%，这其中代销基金业务加强产品优选供给与头部机构合作，收入实现较快增长；顾问和咨询费同比增14.35%，主要是财务顾问、造价咨询等业务积极服务重点领域、重大项目建设，收入实现同比增长；资产管理业务收入同比增35.44%，主要来自子公司管理资产规模增长和本行理财产品的贡献。

而其他非利息收入大增超五成主要是由于投资收益279.12亿元，较上年同期增加191.15亿元，建设银行表示主要是债券投资和权益投资处置收益同比增加。此外，汇兑收益83.42亿元，较上年同期增加56.20亿元，主要是受业务变化和汇率波动等因素影响，外汇业务相关损益同比增加。

“五篇大文章”贷款增长6% 大模型落地行内场景274个

资产规模方面，截至6月末，建设银行资产总额44.43万亿元，较上年末增9.52%。发放贷款和垫款总额27.44万亿元，较上年末增6.20%；负债总额40.85万亿元，较上年末增9.73%，与资产增长基本匹配。其中，吸收存款余额30.47万亿元，较上年末增6.11%。

扎实做好“五篇大文章”是国有行义不容辞的责任与担当，也是国有行实现高质量发展的必然要求和核心路径。

据介绍，上半年，建设银行加大对“五篇大文章”等重点领域信贷投放，发放贷款和垫款净额较上年末增加1.54万亿元，增幅6.13%。

在科技金融方面，6月末，建设银行科技贷款余额5.15万亿元，较上年末增16.81%，以贷款服务企业超30万家。以建信股权、建信信托、建信投资等具有股权投资功能的子公司为支点，通过投资企业标的或投资基金标的等方式，累计支持科技型企业超2000家，投资规模超900亿元。累计完成9只金融资产投资公司(AIC)试点基金设立及备案，承销银行间市场首批科技创新债券，落地银行间市场首单科技创新资产支持证券，上半年承销科技创新债券72期，承销规模237.02亿元。服务高端制造，支持科技创新，科创债券认购量同比增长近7倍。

在绿色金融方面，6月末，建行绿色贷款余额5.72万亿元，较年初增14.88%。上半年参与承销境内外绿色及可持续发展债券77期，发行规模折合人民币约2355.56亿元。

在普惠金融方面，建设银行6月末普惠型小微企业贷款余额3.74万亿元，较上年末增9.80%。贷款客户366万户，较上年末增加30.45万户。持续推动减费让利，上半年新发放普惠型小微企业贷款利率3.17%。

在养老金融方面，建信养老金二支柱资产管理规模6540.65亿元，较上年末新增4.31%，母子协同拓展年金客户较上年末新增53.96%。第三支柱，在全国范围积极推广个人养老金制度，完善个人养老金产品货架，个人养老金可售产品超250只。

在数字金融方面，制定数字金融业务发展2025年行动计划和三年行动方案，持续深化金融大模型能力建设，实现推理效率倍增及日均调用量同比增幅96.96%，累计赋能授信审批、智能客服等274个行内场景。

零售AUM增近7%至22万亿 消费贷余额半年增八百多亿

分业务来看，上半年，建设银行公司境内公司类贷款和垫款15.67万亿元，较上年末增8.59%。其中，民营企业贷款6.59万亿元，较上年末增加5943.89亿元，增幅9.92%。

个人金融业务方面，6月末，建设银行个人全量客户规模7.77亿人，较上年末增长0.78%；管理个人客户金融资产突破22.04万亿元，较上年末增6.99%；境内个人存款余额17.63万亿元，较上年末增8.57%；境内个人贷款和垫款9.10万亿元，较上年末增2.61%。

在国家提振消费政策机遇下，建设银行个人消费贷款也实现稳定增长。6月末，该行境内个人消费贷款余额6141.94亿元，较上年末增加862.99亿元，贷款余额、新增和资产质量保持同业领先。

在8月29日的中期业绩发布会上，建设银行行长张毅表示，个人消费贷款和服务业经营主体贷款贴息政策出台会有效降低居民和经营主体的借贷成本，撬动更多信贷资金精准投向消费领域，促进个人消费贷款及服务业经营主体贷款的有效增长。“建设银行将切实抓好组织实施聚焦精准支持真实消费需求，简化贴现流程，提升客户的体验，深化贷款与消费场景的融合，以高质量金融服务助力扩大消费需求，让消费市场参与方更加便捷地获得国家政策红利，激发消费潜力。”

建设银行也在加快财富管理数智化转型。6月末，该行财富管理客户较上年末增加近450万户，投资理财规模4.42万亿元，市场份额进一步提升。私人银行客户金融资产达3.18万亿元，较上年末增14.39%；私人银行客户26.55万人，较上年末增14.69%。

不良贷款率下降至1.33% 关注类贷款占比有所下降

从资产质量上来看，截至6月末，建设银行不良贷款余额3643.12亿元，较上年末增加196.21亿元；不良贷款率1.33%，较上年末下降0.01个百分点；关注类贷款占比1.81%，较上年末下降0.08个百分点。

其中，公司类贷款和垫款不良率为1.58%，较上年末降低了0.07个百分点；个人贷款和垫款不良率1.10%，较上年末增加0.12个百分点。

在公司类贷款和垫款中，房地产业不良率最高，为4.74%，但较上年末降低了0.05个百分点。制造业、租赁和商务服务业、批发和零售业等不良率均有不同程度降低。不过，建筑业不良率则较上年末上升0.1个百分点至2.85%。

在个人贷款和垫款中，个人住房贷款不良率为0.76%，较上年末上升0.13个百分点；个人经营贷款不良率1.51%，较上年末降低0.08个百分点；信用卡贷款不良率2.35%，较上年末增加0.13个百分点；个人消费贷款不良率1.09%，与上年末持平。

建设银行副行长李建江在该行中期业绩发布会上表示，展望下半年，建行将不断完善集团一体化风险内控管理体系，强管控、调结构、夯基础，持续提升自身的风险管理能力。预计未来一个阶段，建设银行的资产质量可以保持稳定，核心指标表现处于合理区间，风险抵补能力继续保持充足。

采写：南都湾财社记者 刘兰兰