8月31日，优地机器人（03231.HK）公告称，公司今日起正式开启全球发售，预计9月9日在港交所挂牌上市。

本次发售价区间在每股14.45-19.55港元，全球发售4500万股H股，股份市值预计在60.16亿港元至81.4亿港元。

资料显示，公司是一家以技术驱动的公司，根据上市规则第十八C章，在两个主要行业领域将公司的技术实现商业化：机器人及自动化领域，通过公司的商用服务机器人产品、机器人模组，以及相关服务（包括机器人即服务(RaaS)及租赁安排）；及新一代信息技术领域，通过公司的行业应用AI视觉模型解决方案。上述两条业务线均依托由公司自主开发的共用综合技术框架作为支撑，分别通过不同的产品、业务模式及应用场景实现商业化。公司主要通过销售机器人产品及模组、为行业应用提供AI视觉模型解决方案、RaaS安排及租赁安排将公司的技术实现商业化并产生收入。

根据披露的财务数据，2026年前三个月，公司的机器人产品销售占比最多，达50.6%，约3875万元；2025年同期该部分业务收入占比达56.7%，收入约4105万元；行业应用AI视觉模型解决方案收入约2415万元，占比31.6%；机器人即服务收入约1164万元，占比15.2%；租赁服务收入约196万元，占比2.6%。

优地机器人表示，机器人产品销售有所下降主要归因于优小妹、优小弟及优小蜂系列的收入下降，主要由于销量或平均售价下降，部分被优小姑系列产生的收入大幅增加所抵销，而该增加乃受优小姑室内系列销量大幅增加的推动。

公告显示，来自优小姑产品的收入由2025年前三个月的814万元大幅增加至2026年前三个月的1000万元，主要由于优小姑室内系列的销量于同期由17台大幅增至323台。该销量增加部分被优小姑室内系列的平均售价由2025年前三个月的53384元减少至2026年前三个月的30358元所抵销，此主要归因于产品组合的变动。

2025年前三个月，售出的优小姑室内系列包括17台价格较高的C50型号，价格范围介于每台65500元至81000元。2026年前三个月，销售转向价格较低的型号，仅包括四台C50型号及319台价格较低的C10型号，其价格范围介于每台22500元至45000元。 2026年前三个月，优小妹系列的销售额减少主要由于销量及平均售价减少的合并影响。优小妹系列销量由2025年前三个月的517台减至2026年前三个月的412台，而平均售价于同期由15757元下降至11138元。该减少反映期内相关市场的定价压力及中国酒店配送机器人的市场环境相对竞争激烈。为应对市场状况，公司专注于开发具备更强功能及更广泛应用灵活性的优小妹产品， 以实现产品差异化，并满足客户不断变化的需求。2026年3月推出两款全新优小妹型号，分别为优小妹M7及优小妹MX。

公告显示，2023财年、2024财年、2025 财年及2026年前三个月，公司来自五大客户的收入分别为1.74亿元、1.93亿元、2.42亿元以及6370万元，分别占公司相关年度总收入约71.3%、72.2%、76.4%及83.2%。

优地机器人强调，公司处于商业化相对早期阶段，并有亏损净额的历史。业务受多项风险及不确定因素影响， 包括与一般营运及行业相关的风险、于中国经营业务的风险、产品的知识产权风险， 以及全球发售及股份相关风险。

财务数据来看，2023年、2024年、2025年以及2026年前三个月，公司的期内亏损分别为2.51亿元、1.51亿元、1.1亿元以及3123万元。

股东方面，截至最后实际可行日期，公司单一最大股东集团包括卢鹰、成都优地、顾震江、刘大志、罗沛、夏舸、优地瑞峰、优地控股、鹰田控股及鹰田平台。 卢鹰直接持有已发行股本总额约3.64%，并通过成都优地及鹰田平台分别间接持有约14.32%及6.08%。顾震江、刘大志、罗沛及夏舸分别直接持有已发行股本总额约4.32%、2.91%、1.22%及0.91%。 根据一致行动安排，有关各方同意于公司股东会行使投票权时一致行动。如未能达成共识，则以卢鹰的决定为准，而其他一致行动人士须按其指示投票。截至最后实际可行日期，有关各方合共持有已发行股本总额约33.4%。紧随全球发售完成后，彼等将持有并控制公司已发行股本总额约29.79%。因此，上述人士将于上市后构成公司单一最大股东集团。