中经记者 晏国文 卢志坤 北京报道

7月18日，科创板上市公司诺泰生物（688076.SH）披露，收到证监会下发的《行政处罚事先告知书》。诺泰生物2021年年报存在虚假记载，虚增营业收入3000万元，虚增利润总额2595.16万元。另外，2022年可转换公司债券募集说明书编造重大虚假内容。诺泰生物与6名高管合计被处罚7620万元。

因为上述事项，诺泰生物股票将被实施其他风险警示。7月21日停牌一天，7月22日复牌后，诺泰生物股票简称将变为ST诺泰。

诺泰生物是一家聚焦多肽药物及小分子化学药，战略布局寡核苷酸业务，进行自主研发与定制研发生产相结合的生物医药企业，于2021年5月在科创板上市。截至2025年7月18日，诺泰生物总市值为130亿元。

（诺泰生物参股子公司浙江华贝。本报资料室/图）

《行政处罚事先告知书》显示，2021年12月，诺泰生物向浙江华贝药业有限责任公司（以下简称“浙江华贝”）转让药品技术及上市持有许可人权益（以下简称“技术转让”），并于同年12月28日确认业务收入3000万元。

浙江华贝既不具备支付技术转让款的资金实力，也不具备实际应用该技术的生产能力和销售渠道。同期，诺泰生物策划向浙江华贝增资。浙江华贝向诺泰生物支付的技术转让款最终来自诺泰生物的增资款。

诺泰生物技术转让业务不具有商业实质，不应确认收入。该业务导致诺泰生物2021年年报虚增营业收入3000万元，虚增利润总额2595.16万元，占当期披露利润总额的20.64%。

2023年12月，诺泰生物披露发行可转换公司债券募集说明书，募集资金4.34亿元。诺泰生物前述虚增营业收入和利润事项，导致其可转换公司债券募集说明书中“财务会计信息”存在重大虚假内容。

诺泰生物实际控制人、时任副董事长赵德中协助全面管理诺泰生物各项业务，组织安排实施技术转让业务、安排他人为浙江华贝支付技术转让款提供融资，并要求调高浙江华贝估值。

证监会认为，诺泰生物违反了《证券法》《公司债券发行与交易管理办法》相关规定，对诺泰生物和6名高管合计罚款7620万元。

2021年年报显示，截至报告期末，诺泰生物来自浙江华贝的应收账款为2500万元，为最大的一笔，占同期期末应收账款余额的31.41%。

《中国经营报》记者查询历史公告发现，2022年，诺泰生物总共有两笔投资，投资标的分别为投资杭州禾泰健宇生物科技有限公司（以下简称“杭州禾泰”）和浙江华贝。诺泰生物对投资杭州禾泰的事项（投资金额2000万元）进行了信息披露，而对投资浙江华贝的事项（投资金额4000万元）却未进行信息披露。这也反映其中存在异常情况。

具体而言，2022年9月28日，诺泰生物方面披露，投资杭州禾泰，投资金额为2000万元，持股比例为9.09%。诺泰生物于当年9月28日对这笔投资进行过信息披露。

2022年年报显示，当年6月10日，诺泰生物董事会审议了对浙江华贝增资的议案。投资金额为4000万元，持股比例为11%，已完成全部出资。但是诺泰生物未对此事项信息披露，因此2022年年报也无法提供公告索引信息。

据了解，浙江华贝主要从事仿制药原料药及制剂研发、生产和销售。浙江华贝工商变更记录显示，诺泰生物是于2022年6月28日成为浙江华贝的新股东，持股比例为11%。

2025年7月19日，记者从到访浙江华贝的人士处获悉，该公司办公地址为杭州市下沙街道的一个写字楼4层，门口悬挂了科技创新企业、国家高新技术企业、国家科技型中小企业、浙江省科技型中小企业等9块牌匾。经查询相关政府网站，个别牌匾的状态为过期失效。在门外可以看到，该办公区有一些开放工位和会议室，但与药物研发和生产相关的元素比较少。

诺泰生物于2022年11月起筹划发行可转换公司债券，2019—2021年财务数据的重要性不言而喻。

诺泰生物于2023年3月7日披露的可转换公司债券募集说明书称，公司2019—2021年营业收入年均复合增长率为31.64%，2019—2021年归属于母公司所有者的净利润年均复合增长率为54.07%。公司业绩呈现出良好的成长性。

实际上，若剔除2021年年报虚增的营业收入3000万元和虚增的利润总额2595.16万元，诺泰生物2021年利润总额较2020年下滑约35%。另外，2019—2021年营业收入年均复合增长率约为28.5%，归属于母公司所有者的净利润年均复合增长率约为34.8%。可以看出，诺泰生物各项业绩指标的实际数字不如虚增营收和利润后那么亮眼。

（编辑：曹学平 审核：童海华 校对：颜京宁）