美联储进退两难，银行业危机再现，美国又一家银行倒闭了，4月26日，美国监管机构宣布，关闭在宾夕法尼亚州、新泽西州和纽约州运营的共和第一银行。有人可能觉得这银行名字很熟悉，不是早就倒闭了吗？别误会，去年和硅谷银行一起倒闭的那家叫做第一共和银行，和今天说的这家名字上很接近，但并不是同一家，共和第一，是美国2024年倒下的第一家银行，换句话说，美国的银行倒闭潮，压根就没有结束。

先来说说，共和第一银行，究竟是什么来头。这家银行比起之前的硅谷银行规模要小的多，根据银行公布的最新数据，截至今年1月底，共和第一银行的总资产是60亿美元，折合人民币430多亿，其中存款有40亿美金。有点像我们国家的城市商业银行，只在部分区域开业运营，一共在美国三个州也只开了32家分行。

从去年开始，差不多就在硅谷银行倒下之后，共和第一银行也开始出现问题了，为了自救，银行已经采取了措施，包括裁减员工，退出抵押贷款业务等等，但最终还是没有救回来。

按照美国相关规定，目前，联邦储蓄保险公司已经接管了这家银行，总部在宾夕法尼亚州的富尔顿银行将接管共和第一银行的所有客户和存款，在不久之后，共和第一银行的32家分行将挂上富尔顿银行的牌子重新开业。

有人要说了，这家银行规模也不大，现在问题不是都解决了嘛，应该也掀不起什么大风大浪了。真的就这么简单吗？恐怕未必，俗话说，千里之堤，溃于蚁穴。不仅仅只是小银行，美联储再不降息，包括富国银行在内的美国大银行，也快撑不住了。

2022年一季度，股神巴菲特一键清仓了富国银行的股份，从1989年开始，巴菲特持续投资富国银行33年，这么果断的突然清仓了，就足以说明，股神对美国银行业彻底不看好了。

美国银行业的危机，完全是美联储一手策划的结果。从2022年3月开始，连续11次加息，加息幅度超过525个基点，直接把美国的基础利率从0干到了5%以上，创下了美国22年以来的加息之最，就好像坐了一趟自由落地的过山车，你说刺激不刺激？

加息猛如虎，伤的最深的还是美国的这些银行。有人研究了硅谷银行的资产负债表，这些银行普遍持有大量的美国国债，大多都是在美元还没有加息之前开始买的。2020年，疫情席卷全球，当时的美国总统特朗普，为了提振经济，恢复消费者信心，一声令下做了两件事：

第一件事，美联储启动降息，把基础利率降到了0以下，美国人借钱银行完全不收利息。

除此之外，美国政府开始撒币，几千美金的给居民发钱，老百姓手上有钱用了，银行一看，也没人借钱了，还有不少人来存钱。我们通常都认为，美国人压根不爱存钱，网上常年流传着一个笑话，说一半以上的美国人兜里掏不出400美金，2016年，美国人的储蓄率还不到7%，只有我们的五分之一，可在2020年之后，事情出现了变化，根据第一财经的报道，这一年美国家庭储蓄率飙升，达到了34.6%的历史高位，恰恰就是这些存款，成为了银行购买美债的一大资金来源。

当时买的这些美债拿在手里，利息很低，也基本赚不到钱。经济学当中，债券的利率和价格是成反比的，也就是说，美国国债的利息越高，国债的价格就越低，按照这个逻辑，很快就出事了。

这些银行拿在手里的美债，买入的时候协议利息很低，可随着美联储不断抬高基础利率，美国国债的价格开始下跌，银行手里的美债不就成了烫手的山芋吗，全买在了最高点，成了名副其实的接盘侠。

可等到美国开始加息，事情就完全不一样了。美国银行的大客户，不少都是一些初创型的，或者中小规模的企业，美元的基础利息都到5%以上了，这些企业要是问银行贷款，利息就更高了，干脆也别借了，还不如把自己的存款拿出来先用。就像硅谷银行经历的那样，企业开始取款，银行的钱呢，又被拿去买国债了，最后呢，银行资金链断裂，大量的储户参与挤兑，银行只能关门倒闭。

硅谷银行倒的很突然，因为他的大客户都是一些科技公司，这些企业的共同特点就是烧钱，银行但凡有点存款都放不了多长时间，很快就被挤兑爆了，而现在这家共和第一银行呢，客户其实并不单一，人家是熬也熬了，办法也想了，可还是撑不下去了。

美国为什么打死都不肯降息呢？因为这轮降息的收割目的还没有完成呢，现在美债都已经34万亿了，一些小鱼小虾已经满足不了美国的胃口了，他的目标很明确，不是欧洲，就是中国，只有大体量的经济体出问题，才能缓解美国的经济危机。可现实呢，这两个大个子，一个都没事。

这就是为什么，这段时间美国高官密集访华，耶伦前脚刚走，布林肯又来了，这些人干什么来了？来施压来了，想赶在美国银行出事之前把中国挤爆。但很遗憾，恐怕要让美国人失望了，软硬兼施，可我们呢，软硬不吃。因此，耶伦回去之后，美国立马就上手段了，降息推迟了，针对我们的造船、海事和物流业发起了301调查，还要对我们出口的钢铝产品提高关税，甚至已经威胁到，要把我们的银行踢出swift系统。

大家要做好准备了，在美国实现目的之前，是不会轻易降息的，美国银行业危机压根就没有解除，更大的风暴已经在酝酿，不是你死，就是我亡，这一波美元加息的影响，可能远超我们想象。